Инвестирование дивидендов популярно среди многих инвесторов, но особенно среди пожилых инвесторов, многие из которых ищут надежный источник дохода, чтобы профинансировать свои золотые годы. Лучшие дивидендные акции могут приносить солидные дивиденды и расти со временем. А учитывая инфляцию, преследующую инвесторов , сейчас может быть особенно хорошее время для дивидендных акций.
«Акции, выплачивающие дивиденды, имеют тенденцию быть более защитными и превосходить акции роста в периоды высокой инфляции, высоких процентных ставок и экономической неопределенности», — говорит Элизабет Э. Эванс, CFP, управляющий партнер Evans May Wealth, фирмы по управлению активами в Нью-Йорке. Район Индианаполиса.
Но как лучше всего воспользоваться дивидендными акциями ? Лучшие инвесторы используют множество уловок, чтобы получить от них максимальную отдачу — вот несколько секретов успешного инвестирования в дивидендные акции.
Лучшие советы по инвестированию в дивидендные акции
Пять приведенных ниже советов — это как то, что нужно делать, так и то, чего следует избегать. В инвестировании часто так же важно избегать неразумных поступков, как и активно совершать умные поступки.
1. Найдите устойчивые дивиденды
Получение устойчивых дивидендов — один из самых надежных способов избежать убытков, что является правилом № 1 (и № 2) легендарного инвестора Уоррена Баффета. Когда дело доходит до инвестирования в дивиденды, один из лучших способов избежать убытков — найти компанию, которая сможет поддерживать свои выплаты, даже если в краткосрочной перспективе бизнес упадет.
Почему устойчивые дивиденды так важны для инвестиций? Если инвесторы считают, что у компании неустойчивые дивиденды, они будут снижать цену акций в ожидании сокращения дивидендов. Затем, если и когда действительно произойдет сокращение дивидендов, акции почти наверняка снова пострадают, поскольку инвесторы бегут. Многие крупные инвесторы, такие как инвестиционные фонды, сократят свои позиции или могут быть вынуждены полностью продать, если компания полностью сократит свои дивиденды.
Быстрая проверка того, могут ли дивиденды быть устойчивыми, состоит в том, чтобы посмотреть, какой процент прибыли компании идет на выплату дивидендов. Компании, которые выплачивают менее 50 процентов своей прибыли в виде дивидендов, с большей вероятностью переживут спад в бизнесе без сокращения. Тем не менее, некоторые компании, такие как REIT, могут безопасно выплачивать больший денежный поток без особых проблем.
Инвесторы также могут проверить акции, включенные в такие списки, как Dividend Aristocrats, чтобы увидеть, какие компании имеют долгосрочный опыт поддержания и увеличения своих выплат.
2. Реинвестируйте эти дивиденды
Получение денежной выплаты от ваших акций ценно, но если вы потратите эти деньги, вы не сможете воспользоваться эффектом сложных процентов от реинвестирования ваших дивидендов . Реинвестирование ваших дивидендов может дать вашему портфелю необходимый импульс и увеличить прибыль от инвестиций.
«С 1930-х годов более 40 процентов доходов S&P 500 можно отнести к доходу от дивидендов», — говорит Эванс, который говорит, что дивиденды играют особенно важную роль, когда доходность рынка низка. «Дивидендный доход имеет тенденцию смягчать волатильность цен на акции и, следовательно, смягчать общую волатильность портфеля».
Многие брокерские конторы будут автоматически реинвестировать ваши дивиденды, если вы дадите им указание сделать это, и они даже купят дробные акции , так что вы сможете немедленно пустить все эти деньги в дело. Затем, когда будут выплачены следующие дивиденды, вы заработаете еще больше денег на выплате. В лучшем случае вы создадите благотворный круг, в котором ваше богатство продолжает увеличиваться с каждой ежеквартальной выплатой.
Стоит отметить, что дивиденды облагаются налогом, даже если вы их реинвестируете. Таким образом, реинвестирование дивидендов может лучше всего работать на счетах с налоговыми льготами, таких как IRA или 401 (k) . Внутри этих счетов вы не будете платить налоги немедленно (или, может быть, никогда, если вы используете версии Roth ).
3. Избегайте высоких процентов
Когда вы просматриваете списки самых прибыльных дивидендных акций на рынке, может возникнуть соблазн выбрать те, которые приносят самые высокие дивиденды. В конце концов, это, казалось бы, самый быстрый способ умножить ваши деньги. Но часто эти высокие урожаи опасны. Они являются признаком того, что рынок не доверяет устойчивости дивидендов, и поэтому рынок толкает цену акций вниз, чтобы компенсировать это.
Покупка самых высоких доходов «может быть вредной, так как часто эти высокие доходы носят временный характер и могут состоять из разовых распределений, которые временно увеличивают доход», — говорит Брайан Робинсон, CFP, финансовый консультант и партнер SharpePoint, управляющей недвижимостью. компания в Фениксе. «Эти типы ценных бумаг также имеют чрезвычайно высокую волатильность цен».
Поэтому, если вы не являетесь экспертом в анализе инвестиций, лучше избегать акций с самой высокой доходностью на рынке. Если вы покупаете акции с самой высокой доходностью, вы можете быстро потерять гораздо больше денег, чем когда-либо зарабатывали с этой заманчивой, но иллюзорной доходностью в 8 или 9 процентов.
4. Ищите рост дивидендов
«Рост дивидендов гораздо важнее, чем дивидендная доходность», — говорит Эванс.
Многие инвесторы зацикливаются на текущей высокой доходности акций и не учитывают, насколько компания может увеличить свои выплаты с течением времени. Но растущая выплата поможет вам смягчить влияние роста затрат на ваш портфель, и это очень важно, если вы инвестируете десятилетиями.
«Не забывайте об инфляции», — говорит Робинсон, который советует, чтобы хороший портфель дивидендов «должен соответствовать среднегодовому росту стоимости товаров».
Инвесторы могут провести несколько проверок своей компании, чтобы увидеть, как может выглядеть рост ее дивидендов в ближайшие годы:
- Коэффициент выплаты дивидендов: это отношение дивидендов к общей прибыли. Чем ниже этот показатель, тем больше компания может безопасно увеличить свои дивиденды.
- Скорость роста дивидендов: это то, как быстро компания увеличивала свои дивиденды в прошлом. Более высокие темпы роста могут сигнализировать о том, что руководство готово платить акционерам больше.
- Темп роста прибыли: компания, которая продолжает увеличивать свою прибыль, также будет иметь больше возможностей для увеличения своих дивидендов. Например, компания, которая увеличивает свою прибыль на 10 процентов в год, потенциально может также устойчиво увеличивать дивиденды такими же темпами.
«Если компания может генерировать сильный и устойчивый свободный денежный поток от операций, то существует большая вероятность того, что компания сможет увеличить свои дивиденды и продолжать приносить акционерам высокую прибыль с течением времени», — говорит Эванс.
5. Покупайте и держите в течение длительного времени
Если вы действительно хотите превратить свой портфель в генератор дивидендов, вам нужно инвестировать в долгосрочной перспективе . Это означает найти надежного плательщика дивидендов, а затем придерживаться его в течение долгого времени. Этот элемент времени абсолютно важен, но легко споткнуться, когда приходят плохие новости.
Посмотрите на опыт Уоррена Баффета и его покупку акций Coca-Cola в его холдинговой компании Berkshire Hathaway . Berkshire приобрела 400 миллионов акций компании по производству напитков примерно за 1,3 миллиарда долларов почти три десятилетия назад. Акции, конечно, выросли и по состоянию на июнь 2022 года стоят около 25 миллиардов долларов. Но посмотрите, сколько Berkshire зарабатывает на дивидендах.
Сегодня Coca-Cola выплачивает около 3% дивидендов — не особенно много, — но доход Berkshire от своих инвестиций огромен. В этом году Coke должна выплатить Berkshire около 700 миллионов долларов. Таким образом, компания зарабатывает более половины своих первоначальных инвестиций каждый год только за счет дивидендов.
И в этом сила дивидендного инвестирования с менталитетом «купи и держи».
Эпилог
Слишком часто многие люди думают, что инвестирование в дивиденды — это прерогатива нерасторопных инвесторов, но инвестирование в дивиденды может быть одной из самых стабильных и прибыльных форм инвестирования. Используйте эти пять секретов выше, чтобы улучшить свою стратегию инвестирования в дивиденды, и не забывайте всегда думать о долгосрочной перспективе.
